山西是我國最早發展氧化鋁工業的省份之一，同時也是氧化鋁的主要輸出省份，產品大多銷往西北地區電解鋁企業。山西省共有氧化鋁企業15家，在產企業12家，主要圍繞當地鋁土礦資源布局，分布在呂樑、運城、忻州、陽泉、晉中等五個地區。截至2022年底，山西氧化鋁產能2520萬噸/年，全國佔比25.3%；產量1951萬噸，全國佔比24.5%；產能、產量均排名全國第二位。
爲充分了解山西氧化鋁產業發展情況及企業現狀，北京安泰科信息股份有限公司一行於2023年2月13日-14日前往山西呂樑實地調研。調研企業包括孝義市、交口縣、柳林縣地區的7家氧化鋁生產企業。具體情況如下：
調研企業均有使用進口鋁土礦
截至2022年底，山西省使用進口礦生產的氧化鋁企業有10家，較2021年增加5家，產能共計910萬噸/年，佔地區總產能的36.1%，較2021年增加300萬噸/年。調研的7家氧化鋁企業均不同比例使用進口鋁土礦。值得注意的是，隨着技術的進步，氧化鋁企業生產線可以在使用國產礦和進口礦之間任意切換，因此，如果國產礦供應持續下降，使用進口礦的產能比例將繼續上升。
虧損是當前企業面臨的主要問題
2017年以來，受土地政策、環保政策、安全問題等因素影響，國內礦權批準難度大，礦石供應緊張，導致價格高企。同時海外能源價格高位運行，進口鋁土礦價格擡升，氧化鋁成本大幅上漲，企業盈利空間收窄。山西地區盡管鋁土礦資源豐富，但氧化鋁企業自有礦山比例較低，因此其礦石資源優勢並不明顯，尤其在近幾年氧化鋁企業大規模擴大產能，對礦石需求的競爭更加激烈。2022年山西使用國產礦平均氧化鋁完全成本爲2951元/噸（含稅），較國內平均成本高142元/噸；使用進口礦的平均氧化鋁完全成本爲3032元/噸，較國產礦高81元/噸。在當前2950元/噸的現貨價格水平下，山西多數氧化鋁企業成本倒掛，處於虧損經營的局面。一體化企業尚有支撐，但對單體氧化鋁企業來說可謂是如履薄冰，如何保證現金流不虧損成爲山西氧化鋁企業的首要任務。
開工率低於全國平均水平
山西省氧化鋁行業經歷了近10年的高速發展，在2018年以後，產能維持低速增長，開工率在2015年達到峯值後開始大幅下降，2020年以後始終維持在80%以下，低於國內平均水平。
基於山西氧化鋁企業大規模使用進口鋁土礦，當地赤泥綜合利用比例有所提升。調研了解，赤泥選鐵是目前比較成熟的綜合利用工藝，交口某氧化鋁廠已聯合東大設計院計劃設計研究赤泥日消納規模500噸的生產線，若能夠順利投運，赤泥綜合利用率將接近20%，較國內5%的平均利用率大幅提升。目前國家對赤泥綜合利用率設定60%的目標，因此，高度重視赤泥綜合利用，加強跨行業協同合作，力爭在赤泥減量化、資源化等方面取得積極進展是推進我國氧化鋁行業向高質量發展的必由之路。
隨着電解鋁產能“天花板”臨近，國內氧化鋁需求上升空間持續收窄，對內陸氧化鋁企業而言，生存壓力加大。如何在競爭激烈的市場中延續生命力成爲山西氧化鋁企業必須思考的問題。
撰寫：霍雲波 閆瑾
